要獲取市場報酬,指數化投資所採用的方式就是讓資金一次到位,一次投入市場當中。雖然一間間地買入公司股票也是一種方法,但一來自己手動買入所有股票曠日費時,還需要非常多金錢才能夠完成這件事情。台積電的股票一張就要好幾十萬,亞馬遜的股票一股就要 3,000 多美元,光是這幾檔股價高的公司,小資族就難以買得下手;此外,還得思考該如何準確地追蹤指數的績效,問題很多麻煩也很多,顯得一點也不實際。
而透過 ETF 買入一籃子股票的特性,我們就能用小小的資金,一次囊括上百檔、上千檔的股票與債券,堪稱是投資史上最偉大的發明。
採用指數化 ETF 的特點,不單單只有這些,還有以下幾點:
1. 賦稅優勢:台灣市場股票的交易稅是0.3%, ETF 則是0.1%,在賦稅成本上, ETF 可以省下將近66%的費用。
2. 管理費用低:遵循某種指數的 ETF ,由於是被動式管理,費用相較於主動式基金便宜許多
3. 汰弱留強的一籃子股票:當我們投資的是整體市場指數,表示我們會擁有與市場指數相近的成分內容,隨著指數本身汰弱留強的機制,表現越好的股票占比會越大,表現差的股票就可能被剔除於指數之外。也由於囊括的股票數夠多,即使單一股票漲跌幅劇烈,也可以透過分散投資避免掉壓重注所受的傷害。
4.
透明機制:ETF所追蹤的指數皆為公開,發行券商也會定期公布該 ETF 所持有的公司數目與比例,讓投資者對於投入資金的內容更加一目瞭然。