★小粉獅名詞解惑
如果公司將A外幣存款換成B外幣存款、且訂在兩個營業日內交割的，這樣的做法稱為幣別轉換(簡稱「幣轉」)，而非換匯，粉獅們不要分不清楚囉!
★什麼是換匯(FX Swap)呢?
指同時訂定一筆即期交易及一筆幣別相同、金額相同但買賣方向相反的遠期外匯交易，也就是兩筆不同天期、買賣方向相反之外匯交易的合稱。
按市場慣例，「賣出即期+預購遠匯」稱之為「Sell/Buy」、「買進即期+預售遠匯」則為「Buy/Sell」。
★範例說明
A公司為出口商，由於最近美元兌新臺幣匯率持續走弱，公司認為未來美元有機會轉強，捨不得現在低賣美元，與此同時又有新臺幣資金需求，此時公司可以考慮承做Sell/Buy，如操作流程所示，先以29.400賣掉手中的美元換得新臺幣支應所需，一年後再以29.300將美元買回來，除了可繼續持有美元，等匯價回升至目標價格時再結售外，亦鎖定了29.400-29.300=0.100之收益。
今年受新冠肺炎疫情影響，全球主要國家央行紛紛降息，並維持寬鬆的貨幣政策，導致整個金融市場資金氾濫，且苦無投資標的。在低利率背景下，臺股殖利率仍高吸引熱錢不斷匯入，激勵新臺幣匯率大漲，很多出口商就會承作換匯交易來因應資金調度喔!
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